Lista de beneficiarios｜Trump lidera la "delegación empresarial más lujosa de la historia" que llega relámpago a Beijing: Nvidia, Tesla, Micron...

Microsoft Azure incorpora el sistema de inteligencia artificial a nivel de rack Helios de AMD, añadiendo un elemento clave para que AMD desafíe a Nvidia. Helios integra hardware desarrollado internamente en toda la pila, con un precio superior al de la competencia pero destacando su ventaja en costos. Aunque AMD ya ha conseguido grandes clientes como Meta y OpenAI, y su cuota de mercado podría aumentar del 4,5% a más del 20%, los analistas señalan que la mayor prueba para AMD será si puede pasar de ser una "alternativa bajo escasez de capacidad" a convertirse en un "líder tecnológico", ya que la brecha en el ecosistema CUDA sigue siendo el mayor desafío.

Un informe de Goldman Sachs señala que los modelos de IA logran alto rendimiento con menos potencia de cómputo de la esperada, lo que desafía la narrativa de mercado de que "solo quienes expanden constantemente el gasto de capital ganan". El ajuste en las operaciones de momentum aún no ha terminado, pero no se observa riesgo sistémico en el mercado accionario estadounidense, donde el capital rota entre sectores. La eficiencia de los modelos genera dudas sobre la lógica de inversión en la etapa de entrenamiento, aunque la demanda en el lado de la inferencia sigue siendo sólida. La próxima temporada de resultados será una ventana clave para examinar la lógica del gasto de capital en IA.