Świat poza SWIFT (część druga): Podziemna księga Moskwy – Garantex, Cryptex i systemy rozliczeń cieniowych

Oryginalny tytuł: „Poza SWIFT (II) Podziemna księga rachunkowa Moskwy: Garantex, Cryptex i systemy rozliczeń cieniowych”

Oryginalny autor: Anita

Notatka Rhythm: Niniejszy artykuł jest częścią serii „Poza SWIFT”, poprzednią część znajdziesz tutaj:. Poniżej znajduje się treść główna:

Trzy lata po odcięciu Rosji od SWIFT przez Zachód, Kreml nie popadł w finansowe uduszenie. Wręcz przeciwnie, w moskiewskim wieżowcu Federation Tower działa ogromna „maszyna cieniowych finansów”.

Ta maszyna nie polega już na JPMorgan i nie boi się nakazów zamrożenia dolarów. Według dokumentów Departamentu Skarbu USA, raportów analitycznych blockchain oraz danych śledczych ICIJ, maszyna ta składa się zasadniczo z trzech zazębiających się warstw:

Garantex (czarnorynkowy węzeł), Cryptex (tajna kopia zapasowa) oraz system Exved / A7 (państwowy kanał B2B i „rubel on-chain”).

Feniks Garantex — punkt przecięcia mafii i kapitału naftowego

Na liście sankcyjnej Departamentu Skarbu USA Garantex to już dawno oznaczone na czerwono nazwisko; w rosyjskim systemie szarego handlu i ucieczki kapitału jest to nieodzowny „główny clearing house”.

1. Na powierzchni platforma handlowa, pod spodem dwie podziemne rzeki

Z informacji publicznych wynika, że Garantex powstał w 2019 roku w Moskwie, biuro rejestracyjne znajduje się w wieżowcu Federation Tower, a założycielami są Stanislav Drugalev i Sergey Mendeleev. W kwietniu 2022 roku, z powodu powiązań z rynkiem darknetu Hydra, oprogramowaniem ransomware Conti i innymi transakcjami, został objęty sankcjami OFAC USA, a co najmniej 100 milionów dolarów transakcji uznano bezpośrednio za związane z działalnością przestępczą, lecz mimo sankcji nadal pozostaje „jednym z głównych kanałów przepływu rosyjskich środków na świat”.

Śledztwo ICIJ zagłębia się w strukturę właścicielską Garantex, a obraz zaczyna się deformować:

· Firma ściśle powiązana z Garantex nosi nazwę Fintech Corporation — jest właścicielem aplikacji Garantex oraz operatorem marek takich jak „Garantex Academy”;

· Z rosyjskich rejestrów wynika, że Fintech posiada 50% udziałów w firmie windykacyjnej „Academy of Conflicts”, a druga połowa należy do skazanego za wymuszenia, byłego szefa gangu, który odsiedział siedem lat za udział w grupie przestępczej, Alexander Tsarapkin;

· Kluczowy udziałowiec Fintech, Pavel Karavatsky, był członkiem zarządu banku Peresvet, który później został przejęty przez Rosneft (rosyjski państwowy koncern naftowy); na wczesnym etapie Fintech korzystał także z danych kontaktowych i domen e-mailowych powiązanych z logistyczną spółką zależną Rosneft.

Patrząc z perspektywy rejestrów spółek, mamy tu państwowy kapitał naftowy + firmę windykacyjną stosującą przemoc + objętą sankcjami platformę kryptowalutową.

To nie znaczy, że „Rosneft steruje Garantex”, ale wystarczy, by zrozumieć, że Garantex może nadal obsługiwać dziesiątki miliardów dolarów płynności stablecoinów mimo presji OFAC, Tether i UE, nie tylko dzięki „technologii i duchowi przedsiębiorczości”.

To centralne koło zębate osadzone w większej sieci państwowo-szarego kapitału.

Cryptex — „Plan B” działający na skrzydle Garantex

Kiedy Garantex stał się przykładem pod lupą regulatorów, „stawianie tylko na niego” stało się zbyt ryzykowne dla czarnych i szarych pieniędzy. Rynek naturalnie wykształcił linie zapasowe, z których najbardziej typową jest Cryptex.

1. „Niewidzialny kantor” wskazany przez OFAC

Cryptex również na powierzchni jest „rosyjską platformą wymiany kryptowalut”, umożliwiającą natychmiastową wymianę walut fiat i aktywów wirtualnych. Jednak 26 września 2024 roku OFAC Departamentu Skarbu USA umieścił ją wraz z operatorem Sergey Sergeevich Ivanov na liście sankcyjnej, oskarżając o „świadczenie usług prania pieniędzy i rozliczeń dla sklepów oszustów (fraud shops), organizacji ransomware, rynków darknetu i innych działań przestępczych”.

Z analizy blockchain Chainalysis wynika, że od 2018 roku Cryptex przetworzył około 5.88 miliardów dolarów w transakcjach kryptowalutowych, z czego znaczna część pochodziła z „adresów wysokiego ryzyka, a nawet jawnie nielegalnych”; inna platforma powiązana z Ivanovem, PM2BTC, została przez FinCEN uznana za „główny przedmiot troski o pranie pieniędzy (primary money laundering concern)”, a prawie połowa działalności była związana z przestępczością.

Jeśli Garantex jest bardziej „główną pulą rozliczeniową rubel–stablecoin dla Rosji i zagranicy”, to Cryptex / PM2BTC to raczej „lżejsze, bardziej anonimowe wejście do prania pieniędzy”.

2. To, co nie może zostać zniszczone, to nie pojedyncza platforma, lecz cała struktura

Strukturalnie Cryptex pełni rolę typowego „skrzydłowego zastępcy”: gdy adresy Garantex są masowo blokowane, wiele sklepów darknetu, gangów oszustów i operatorów ransomware przenosi kanały rozliczeń do Cryptex lub PM2BTC, czyli takich wymienników bez KYC; a gdy Cryptex sam zostaje objęty sankcjami, pojawia się nowy „Cryptex 2.0” pod inną nazwą.

To model „zdecentralizowanej ucieczki” (decentralized evasion):

(1) Regulatorzy zwalczają nazwy, rynek odtwarza samą strukturę.

(2) W tej sieci Garantex to główny host;

(3) Cryptex i PM2BTC to frontowe węzły odpowiedzialne za „przyjmowanie brudnych pieniędzy, pranie ich i przesyłanie dalej do Garantex lub innych kanałów”.

Exved, A7A5 i PSB — zalążek suwerennego „cieniowego banku”

Jeśli Garantex to czarny rynek, a Cryptex to szara strefa, to zestaw Exved + A7 / A7A5 + PSB jest bliższy państwowemu laboratorium on-chain.

Nie służy on do obejścia pojedynczej płatności, lecz do przepisania na nowo „jak Rosja płaci za granicą”.

1. Exved: B2B kanał USDT w przebraniu zgodności

W grudniu 2023 roku w Moskwie cicho wystartowała platforma „cyfrowych rozliczeń” o nazwie Exved.

Oficjalna pozycja jest prosta:

a. Świadczy usługi transgranicznych płatności cyfrowych dla rosyjskich podmiotów prawnych (firm)

b. Wspiera rozliczenia zagraniczne przy użyciu Tether USDT

Prawie wszystkie publiczne raporty podkreślają trzy punkty: Exved jest przeznaczony specjalnie dla eksporterów i importerów, nie dla detalistów; oferuje firmom interfejs, na którym z przodu mogą widnieć „dolar, USDT lub offshore rubel”, a w tle rozliczenia są realizowane przez konta offshore i instytucje partnerskie; projekt technologicznie wspiera zespół InDeFi Smart Bank i uzyskał zgodę Banku Centralnego Rosji oraz Federalnej Służby Monitoringu Finansowego (Rosfinmonitoring).

Z punktu widzenia regulatora Exved to innowacyjny pilotaż z KYC.

Strukturalnie bardziej przypomina: „zgodną powłokę + kanał stablecoin” zbudowany dla firm po zablokowaniu tradycyjnych banków przez sankcje.

Nie emituje nowej monety, lecz włącza istniejący USDT pod państwową powłokę B2B.

2. A7 i A7A5: prawdziwy debiut rubla jako „cieniowego stablecoina”

Jeśli Exved pozostaje na poziomie „wykorzystania USDT do rozliczeń transgranicznych”, to A7 / A7A5 to kolejny krok — umieszczenie samego rubla na blockchainie.

Raport Elliptic „A7 Leak” szczegółowo rozkłada ten system:

a. A7 to grupa specjalizująca się w transgranicznych płatnościach i omijaniu sankcji dla rosyjskich firm;

· 51% udziałów posiada mołdawski oligarcha Ilan Shor — skazany za „wielką dziurę” w mołdawskim sektorze bankowym w 2014 roku i objęty sankcjami USA za wspieranie rosyjskich prób ingerencji w wybory w Mołdawii;

· Drugim głównym udziałowcem jest rosyjski państwowy bank obronny Promsvyazbank (PSB).

b. A7A5 to stablecoin rubla opracowany przez A7:

· Emitentem jest zarejestrowana w Kirgistanie Old Vector LLC;

· Każdy A7A5 ma być zabezpieczony 1:1 depozytem w rublach na rachunku PSB;

· Do połowy 2025 roku w obiegu będzie około 41.6 miliardów A7A5, a łączna wartość transakcji to około 68 miliardów dolarów;

· Według Reutersa, powołującego się na dane Elliptic i TRM Labs, łączna wartość transferów A7A5 przekroczyła 40 miliardów dolarów, dzienne szczyty obrotów przekraczają 1 miliard dolarów, a kapitalizacja rynkowa w ciągu dwóch tygodni wzrosła z 170 milionów do 521 milionów dolarów.

Co ważniejsze, relacja między nim a USDT nie jest substytucyjna, lecz stanowi strukturę dwuwarstwową:

Z ujawnionych przez Elliptic wewnętrznych rozmów wynika, że pracownicy A7 dyskutowali o wykorzystaniu co najmniej 1–2 miliardów dolarów USDT do market makingu A7A5 na różnych platformach — najpierw zapewniając płynność USDT, a potem zamieniając tokeny na A7A5, by wyglądało to na „rynek stablecoina z głęboką płynnością”;

W lipcu 2025 roku oficjalny kanał Telegram A7 ogłosił bezpośrednie zasilenie A7A5 DEX płynnością USDT o wartości 100 milionów dolarów, by zaspokoić popyt na „najlepszy kurs A7A5 ↔ USDT”.

W tej kombinacji rola A7A5 staje się bardzo jasna: to „rubel on-chain” powiązany z bilansem PSB, wykorzystujący USDT jako silnik zaufania, by unikać ryzyka zamrożenia przez Tether.

Dla rosyjskich firm oznacza to, że nawet po wyrzuceniu ze SWIFT i utrudnieniach w transgranicznych płatnościach bankowych, nadal mogą:

Rubel → depozyt w PSB → A7A5 → rozliczenie on-chain → wymiana na lokalną walutę lub USDT.

Z zewnątrz wygląda to jak produkt technologiczny, ale z perspektywy geopolitycznej to raczej „kanał cieniowego banku centralnego rubla poza SWIFT”.

W raporcie Elliptic „A7 Leak” jest szczególnie rzucający się w oczy fragment:

· Grupa A7 nie tylko pomaga rosyjskim firmom omijać sankcje przy zakupie części i negocjowaniu frachtu, ale także wspiera projekty polityczne w Mołdawii;

· Z ujawnionych dokumentów i zapisów on-chain wynika, że środki z grupy Shor poprzez stablecoiny trafiały do sieci aplikacji i organizacji o nazwie „Taito”, służąc do wypłaty wynagrodzeń uczestnikom działań politycznych i opłacania propagandy;

· USA i UE w uzasadnieniach sankcji wyraźnie oskarżają Shora o „wykorzystywanie środków i sieci dezinformacji do podważania demokracji w Mołdawii”, a A7 i jej kanały kryptowalutowe uznają za kluczową infrastrukturę tych działań.

To nie znaczy, że można łatwo wyciągnąć wniosek „PSB + A7A5 = bezpośrednie przekupywanie wyborców USDT w danym regionie”, bo publiczne materiały nie pozwalają na tak szczegółowe powiązania.

Ale pewne jest, że ta sama infrastruktura finansowa służy zarówno rosyjskim firmom do zakupów i omijania sankcji, jak i do finansowania działań politycznych.

Kiedy bank państwowy (PSB), grupa płatności cieniowych (A7) i stablecoin on-chain (A7A5) są połączone,

Pieniądz staje się nie tylko „zmienną ekonomiczną”, ale także transgraniczną, programowalną bronią geopolityczną.

Poniżej SWIFT jest dolar, poza SWIFT jest sieć cieniowa

Jeśli wszystko to przedstawić na diagramie, zobaczysz taką strukturę:

· Garantex: skupia rosyjskich detalistów, szary handel, brudne pieniądze oraz część środków związanych z energią w „czarnorynkową pulę rozliczeniową rubel ↔ stablecoin”;

· Cryptex / PM2BTC i inne wymienniki bez KYC: zapewniają wejście i „wybielanie” dla ransomware, sklepów oszustów i niektórych podmiotów objętych sankcjami;

· Exved + A7 / A7A5 + PSB: rozciągają tę sieć od „prywatnych i czarnych” do „półoficjalnych płatności B2B” i „suwerennego projektu rubla on-chain” — dzieląc to, co wcześniej istniało tylko w bilansie banku centralnego, na token mogący przeskakiwać między Tronem a Ethereum.

W tej sieci USDT to krew, depozyty rubla w PSB to szkielet, Garantex / Cryptex to naczynia włosowate, a A7A5 to nowo powstały zastawkowy zawór serca — jego istnienie pozwala, by ten obieg bił poza SWIFT.

To nie żart z sankcji, lecz test wytrzymałościowy globalnego porządku finansowego.

Kiedy wielkie państwo wykluczone ze SWIFT zaczyna sprawnie korzystać ze stablecoinów, platform cieniowych i własnego „rubla on-chain” do handlu i działań politycznych, pytanie nie brzmi już: „Czy Rosję da się odciąć?”, lecz: „Czy poza dolarem i SWIFT powstanie nieusuwalna finansowa kanalizacja?”

A maszyna działająca w moskiewskim Federation Tower to dopiero pierwszy odcinek tej kanalizacji.

Materiały źródłowe

<1>

<2>

<3>

<4> FinCEN – Advisory FIN-2023-A002

<5>

<6>OFAC Notice – September 26, 2024

<7>U.S. Treasury Press Release – April 5, 2022

<8>Chainalysis Crypto Crime Report 2023

<9>

<10>

<11>

<12>

Oryginalny link