O segmento de anéis inteligentes recebe um grande lançamento: Oura (OURA.US) planeja IPO para levantar US$ 2.2 bilhões, com avaliação podendo chegar a US$ 14.1 bilhões.

De acordo com informações da Jinse Finance APP, a fabricante de anéis inteligentes para saúde e fitness, Oura, junto com alguns dos seus acionistas, está buscando levantar até 2,2 bilhões de dólares por meio de uma oferta pública inicial (IPO).

Os produtos dessa fabricante de anéis inteligentes podem monitorar indicadores como saúde cardíaca, atividade física e sono. Segundo o documento apresentado à Comissão de Valores Mobiliários dos EUA (SEC) nesta segunda-feira, a empresa planeja oferecer 50 milhões de ações a um preço entre 40 e 44 dólares cada. Destas, 13,5 milhões de ações serão vendidas pela própria empresa, enquanto os acionistas existentes oferecerão 36,5 milhões de ações.

Pelo teto da faixa de preço de emissão, e com base na quantidade de ações em circulação listada no documento, o valor de mercado da empresa pode chegar a 14,1 bilhões de dólares. Em comparação, essa empresa finlandesa foi avaliada em aproximadamente 11 bilhões de dólares após concluir uma rodada de financiamento Série E de 875 milhões de dólares em 2025.

Nos últimos anos, o anel da Oura ganhou popularidade, já que os consumidores procuram uma forma mais leve do que os smartwatches para acompanhar métricas de saúde — enquanto smartwatches normalmente exigem recarga quase diária.

O documento revela que a empresa foi fundada em 2013 e possui escritórios em Oulu e Helsinque, na Finlândia, além de São Francisco, San Diego e Los Angeles. No último ano, as vendas do anel inteligente atingiram cerca de 3,6 milhões de unidades.

Os usuários interagem com o anel por meio de um aplicativo, que pode monitorar informações de saúde e é integrado ao assistente Oura Advisor AI. Os anéis estão disponíveis em várias cores, como dourado, prateado e deep rose; o Oura Ring 5 tem preço de 399 dólares por unidade, enquanto opções premium custam 499 dólares cada.

A empresa também oferece a assinatura Oura Membership, permitindo aos usuários acompanhar mais de 50 indicadores de saúde e obter insights personalizados sobre nutrição, planejamento de fertilidade e concepção, além de monitoramento de tratamentos e medicação. Conforme o documento, até 30 de junho, o serviço tinha mais de 5 milhões de membros pagantes. Nos Estados Unidos, os planos custam 5,99 dólares por mês ou 69,99 dólares por ano.

Segundo o documento, nos nove meses encerrados em 30 de junho, a empresa apresentou prejuízo líquido atribuível aos acionistas de 924,3 milhões de dólares, com receita de 1,21 bilhão de dólares; no mesmo período do ano anterior, o prejuízo líquido foi de 182,8 milhões de dólares e a receita de 697,6 milhões de dólares. O documento ressalta que essas perdas incluem o impacto de "dividendos presumidos" referentes a alguns detentores de ações preferenciais conversíveis resgatáveis.

Neste ano, investidores de IPO apostaram fortemente em novas empresas de tecnologia: a SpaceX, empresa de foguetes, satélites e inteligência artificial do bilionário Elon Musk, bateu o recorde por maior IPO da história ao ser avaliada em 86,2 bilhões de dólares; já a fabricante sul-coreana de chips SK Hynix levantou 26,5 bilhões de dólares em julho com a emissão de American Depositary Receipts (ADR), estabelecendo o recorde de maior IPO de uma empresa estrangeira nos EUA.

O documento cita Fidelity Management & Research Company, Forerunner Ventures, Bedford Ridge Capital e Lifeline Ventures como investidores com participação igual ou superior a 5%.

O documento mostra que Goldman Sachs, Morgan Stanley, JPMorgan, Allen & Co. e Jefferies Financial Group serão os coordenadores líderes dessa emissão. As ações da empresa devem ser listadas na Nasdaq Global Select Market, sob o código OURA.