A corrida pelos substratos de vidro acelera: Nvidia entra oficialmente no jogo, quem entre os gigantes conseguirá conquistar a dianteira?

A Nvidia colocou sobre a mesa dos fabricantes de substratos da Coreia do Sul, Japão e Taiwan uma programação exigindo que o desenvolvimento seja concluído em até dois anos.

De acordo com a mídia sul-coreana, a Nvidia já solicitou que fabricantes de substratos da Coreia do Sul, Japão e Taiwan concluam o desenvolvimento de substratos de vidro em até dois anos, com a implementação prevista para antes de 2028. Esse cronograma é cerca de 60% mais curto do que o ritmo habitual do setor e leva imediatamente para a contagem regressiva de produção em massa uma rota de material que antes existia apenas em laboratórios.

Há três pontos que precisam ser esclarecidos. Primeiro, o substrato de vidro não vai substituir apenas um material, mas sim duas coisas—o substrato de núcleo de vidro da Intel substitui o substrato orgânico ABF de base, enquanto a camada intermediária de vidro CoPoS da TSMC substitui a camada intermediária de silício superior; os dois têm estruturas de processo, clientes e cronogramas diferentes.

Segundo, existe apenas um verdadeiro gargalo: o rendimento. Em coeficiente de expansão térmica, perda dielétrica e tamanho processável, o substrato de vidro oferece vantagens de um outro nível em relação aos materiais tradicionais, e já não há controvérsia sobre esses indicadores; a dúvida está nos números de rendimento sob empilhamento multicamadas—atualmente, as linhas de produção em massa do setor estabilizam-se entre 60% e 75%, enquanto a média global para substratos de encapsulamento de alta densidade, acima de 8 camadas, não chega a 40%. Equipamentos e demanda não impõem restrições; o rendimento é a única variável capaz de alterar o ritmo.

Terceiro, há um grave desalinhamento entre a distribuição de lucros da cadeia produtiva e a atenção do mercado. Apenas o vidro especial bruto do segmento upstream representa mais de 60% do custo do produto final do substrato de vidro, e mais de 90% do mercado global de vidro bruto de alta qualidade está nas mãos de Corning, AGC e Schott; no segmento intermediário, a nacionalização do processamento profundo TGV apresenta o progresso mais rápido.