Point72 під керівництвом Коена змінює стратегію інвестування в AI-потужності: скорочує частки в Nvidia (NVDA.US) і Broadcom (AVGO.US), відкриває позиції в Texas Instruments (TXN.US)

Як повідомляє додаток Zhihui Finance, згідно з даними, оприлюдненими Комісією з цінних паперів і бірж США (SEC), компанія Point72 Asset Management, яка належить мільярдеру Стіву Коену (Steve Cohen), подала звіт про портфель за другий квартал до 30 червня 2026 року (13F).

Згідно зі статистикою, загальна ринкова вартість портфелю Point72 у другому кварталі складає 90.7 мільярда доларів, що на 16% більше, ніж у попередньому кварталі (78.1 мільярда доларів). Протягом кварталу відкрито 1064 нових позиції, збільшено акції в 1327 компаніях, у той час як повністю продано 845 позицій та скорочено акції в 1461 компанії. Десять найбільших позицій займають 11.21% від загальної ринкової вартості портфелю.

Середп'яти найбільших позицій перше місце посідає Credo Technology (CRDO.US) з ринковою вартістю приблизно 1.673 мільярда доларів, що складає 1.84% портфелю, а кількість акцій зменшилася на 17.73% порівняно з попереднім кварталом. Credo — виробник високошвидкісних та енергоефективних рішень для підключення у дата-центрах і мережах штучного інтелекту, ціна акцій якого у другому кварталі зросла на 190%.

PUT-опціони на індекс S&P 500 (SPY.US,PUT) займають друге місце з ринковою вартістю приблизно 1.164 мільярда доларів, що складає 1.28% портфелю, кількість акцій збільшилася на 27.28% порівняно з минулим кварталом.

Гігант фотолітографічної техніки ASML (ASML.US) третій у рейтингу, з ринковою вартістю приблизно 1.103 мільярда доларів, що складає 1.22% портфелю, а кількість акцій зменшилася на 1.78%.

CALL-опціони на індекс S&P 500 (SPY.US,CALL) четверті, з ринковою вартістю приблизно 1.068 мільярда доларів, що складає 1.18% портфелю, а кількість акцій збільшилася на 16.25%.

Amazon (AMZN.US) на п’ятому місці, ринкова вартість складає приблизно 1.061 мільярда доларів, що складає 1.17% портфелю, а кількість акцій зменшилася на 10.27%.

Варто зауважити, що серед десяти найбільших позицій інформаційно-технологічні компанії займають 8 місць, що відображає довіру Point72 до продуктивності AI та напівпровідникового ланцюгу постачання.

Щодо конкретних дій, у другому кварталі інституція скоротила позиції у таких компаніях, як NVIDIA, Broadcom, AMD, водночас розширюючи фінансування на окремі сегменти ланцюгу постачання. Відкрито позиції в Texas Instruments (TXN.US), виробникові електроніки Flex (FLEX.US), виробникові силових напівпровідників ON Semiconductor (ON.US) та постачальнику серверів для AI Hewlett Packard Enterprise (HPE.US), створивши вертикальну структуру від дизайну чипів, виробництва до серверного обладнання. У другому кварталі компанія також повністю закрила позиції в таких акціях роздрібної торгівлі та споживацького сектору, як Clorox (CLX.US), Ross Stores (ROST.US), Costco (COST.US) та Airbnb (ABNB.US).

Щодо змін у структурі портфелю, п’ять найбільших купівель це: Snowflake (SNOW.US), Seagate Technology (STX.US), виробник компонентів для обладнання напівпровідників MKS Instruments (MKSI.US), гігант у сфері напоїв Keurig Dr Pepper (KDP.US) та PUT-опціони на Johnson & Johnson (JNJ.US,PUT).

П’ять найбільших продажів: NVIDIA (NVDA.US), PUT-опціони на Nasdaq 100 (QQQ.US,PUT), Teradyne (TER.US), Broadcom (AVGO.US) та Analog Devices (ADI.US).