Mart oyida sotib olishga arziydigan past P/B ko‘rsatkichli 5 ta aksiya

Aksiyalarni baholash uchun asosiy ko'rsatkichlar

Investorlar kompaniyalarni baholashda ko‘pincha daromad-ko‘rsatkichlari (P/E) va sotuv-ko‘rsatkichlari (P/S) kabi nisbatlarga tayanadilar. P/E ko‘rsatkichi kompaniyaning yillik daromadini uning aksiyalar narxi bilan solishtiradi, P/S ko‘rsatkichi esa investorlar kompaniya daromadining har bir dollari uchun qancha to‘layotganini ko‘rsatadi.

P/E va P/S keng qo‘llaniladigan ko‘rsatkichlar bo‘lishiga qaramay, price-to-book (P/B) ko‘rsatkichi ham kuchli o‘sish potensialiga ega bo‘lgan past baholangan aksiyalarni aniqlash uchun muhim vosita hisoblanadi.

P/B ko‘rsatkichi aksiyaning narxini uning balans qiymatiga nisbatan o‘lchaydi, va quyidagicha hisoblanadi:

P/B ko‘rsatkichi = Bozor Kapitalizatsiyasi / Oddiy aksiyadorlar uchun Balans Qiymati

Bu ko‘rsatkich investorlarning aksiyalarni ularning haqiqiy qiymatidan past narxda sotib olayotganini aniqlashda yordam beradi. Jozibali P/B ko‘rsatkichiga ega kompaniyalar orasida Ford Motor, USANA Health Sciences, Strategic Education, Patria Investments Limited va Concentrix kiradi.

Balans qiymatini aniqlash

Balans qiymati kompaniyaning balansida aks ettirilgan to‘r narsa, ya’ni kompaniya o‘z aktivlarini sotib, barcha majburiyatlarini to‘laganidan so‘ng aksiyadorlarga qoladigan mablag‘ni bildiradi. Balans qiymatini aniqlash uchun jami majburiyatlarni jami aktivlardan ayirish kerak. Odatda, bu ko‘rsatkich oddiy aksiyadorlarga qoladigan aktivlarga mos keladi, ammo kompaniyaning moliyaviy hisobotiga qarab intellektual aktivlarni ham chiqarib tashlash zarur bo‘lishi mumkin.

P/B ko‘rsatkichi qanday ishlaydi

Kompaniyaning balans qiymatini bozor qiymati bilan solishtirish orqali aksiyaning past baholangan yoki yuqori baholanganligini aniqlash mumkin. Boshqa ko‘rsatkichlar singari, P/B ko‘rsatkichini ham bir sohadagi kompaniyalar orasida solishtirish eng ma’lumotli natijani beradi.

• P/B ko‘rsatkichi 1 dan past bo‘lsa, aksiyalar balans qiymatidan past narxda sotilmoqda va bu past baholangan imkoniyatdan dalolat beradi.
• P/B ko‘rsatkichi 1 dan yuqori bo‘lsa, aksiyalar balans qiymatidan yuqori narxda sotilmoqda va bu yuqori baholangan bo‘lishini bildiradi.

Masalan, P/B ko‘rsatkichi 2 bo‘lsa, investorlar balans qiymatining har $1 uchun $2 to‘lamoqda. Ko‘rsatkich qanchalik yuqori bo‘lsa, aksiyaning narxi shuncha qimmat ko‘rinadi.

Biroq, past P/B ko‘rsatkichi har doim ham ijobiy emas. Bu aktivlardan yomon yoki manfiy daromad olish yoki aktiv qiymatining sun’iy oshirilgani natijasida aksiyadorlar qiymatini yo‘qotish mumkin. Aksincha, yuqori P/B ko‘rsatkichi kompaniya sotib olinishi mumkin bo‘lsa, yuqori narxga qaramasdan aksiyani jozibali qilishi mumkin.

P/B ko‘rsatkichi asosan ko‘p moddiy aktivlarga ega kompaniyalar, masalan, moliya, bank, sug‘urta yoki ishlab chiqarish sohalari uchun foydalidir. Intellektual aktivlari ko‘p, tadqiqot va rivojlantirish xarajatlari yuqori yoki xizmat ko‘rsatish sohasidagi kompaniyalar uchun bu ko‘rsatkich kamroq ishonchli bo‘lishi mumkin.

Yaxshi investitsion qarorlar qabul qilish uchun P/B ko‘rsatkichini boshqa moliyaviy ko‘rsatkichlar, masalan, P/E, P/S, va qarz/kapital nisbati bilan birgalikda ishlatish muhimdir.

Aksiya tanlash mezonlari

• Sanoat medianasidan past Oddiy aksiyalar balans qiymati nisbati: Hamkasblariga nisbatan narx oshish ehtimolini bildiradi.
• Sanoat medianasidan past Sotuv nisbati: Aksiyaning daromadiga nisbatan jozibali baholanganligini ko‘rsatadi.
• Sanoat medianasidan past Kelajak P/E (F1 taxmin): Oldingi P/E ko‘rsatkichi past bo‘lsa, asosan foydali hisoblanadi.
• PEG ko‘rsatkichi 1 dan past: P/E nisbati va kutilayotgan o‘sishni birlashtiradi, 1 dan past qiymatlar past baholanganlik va kuchli o‘sish salohiyati borligini bildiradi.
• Joriy narx kamida $5: Aksiya penny stock darajasida emasligini ta’minlaydi.
• 20 kunlik o‘rtacha savdo hajmi 100 000 yoki ko‘proq: Yuqori savdo hajmi likvidlikni ta’minlaydi.
• Zacks Rank 1 yoki 2: Ushbu reytingli aksiyalar tarixan bozordan yuqori natijaga erishgan.
• Value Score A yoki B: Yaxshi Value Score va yuqori Zacks Rank birgalikda eng yaxshi qiymat investitsiyasi imkoniyatlari yaratadi.

Past P/B ko‘rsatkichi bilan e’tiborga molik beshta aksiya

Ushbu mezonlarga javob bergan aksiyalar orasidan beshta e’tiborga molik variant:

• Ford Motor Company (Dearborn, MI): Dunyo miqyosidagi avtomobil ishlab chiqarish yetakchisi bo‘lib, Ford elektr va luks modellardan tortib turli transport vositalarini ishlab chiqaradi va xizmat ko‘rsatadi. Kompaniya Zacks Rank #2, Value Score A va 3-5 yillik EPS o‘sish sur’ati 27.4% bo‘lishi prognoz qilinmoqda.
• USANA Health Sciences: Ushbu kompaniya ovqat biologik faol moddalar, shaxsiy parvarish va vazn nazorat mahsulotlariga ixtisoslashgan. Hozirda Zacks Rank #1 va Value Score A ko‘rsatkichlariga ega bo‘lib, 3-5 yillik EPS o‘sish sur’ati 12.0%ni tashkil etishi kutilmoqda.
• Strategic Education: Strayer University va New York Code and Design Academy kabi subsidiyalari orqali, kompaniya AQShda turli oliy o‘quv dasturlarini taqdim etadi. Strategic Education Zacks Rank #1, Value Score B va 3-5 yillik EPS o‘sish sur’ati 15% bo‘lishi kutilmoqda.
• Patria Investments Limited (Grand Cayman, Cayman Islands): Ushbu investitsiya firmasi Latin Amerikada xususiy bozorlar bilan shug‘ullanadi, turli fond turlari bo‘yicha aktivlarni boshqarish xizmatini taqdim etadi. Patria Zacks Rank #2, Value Score A va 3-5 yillik EPS o‘sish sur’ati 15.76% bo‘lishi kutilmoqda.
• Concentrix Corporation (Newark, CA): Texnologiyaga asoslangan biznes xizmatlarini taqdim etuvchi kompaniya, 3-5 yillik EPS o‘sish sur’ati 8.76% bo‘lishi prognoz qilinmoqda. Kompaniya Zacks Rank #2 va Value Score A ko‘rsatkichlariga ega.

Eng yaxshi aksiyalarni aniqlang

2000 yildan beri, yetakchi aksiya tanlash strategiyalarimiz S&P 500ning o‘rtacha yillik 7.7% daromadidan doimiy ravishda yuqoriroq natijalar ko‘rsatmoqda, ayrim strategiyalar har yili +48.4%, +50.2% va +56.7% o‘rtacha daromadga erishdi.

Siz endi ushbu real vaqt aksiyalar tavsiyalaridan hech qanday to‘lov yoki majburiyatsiz foydalanishingiz mumkin.

Aksiyalarni bepul ko‘ring >>

Zacks Investment Research’dan eng so‘nggi analizlarni olish uchun "Keyingi 30 kun uchun 7 ta eng yaxshi aksiya" hisobotini bu yerdan yuklab oling: Bepul hisobotni oling

Bepul aksiya tahlili hisobotlari

• Ford Motor Company (F): Bepul aksiya tahlili hisoboti
• Strategic Education Inc. (STRA): Bepul aksiya tahlili hisoboti
• USANA Health Sciences, Inc. (USNA): Bepul aksiya tahlili hisoboti
• Concentrix Corporation (CNXC): Bepul aksiya tahlili hisoboti
• Patria Investments Limited (PAX): Bepul aksiya tahlili hisoboti

Ushbu maqola Zacks Investment Research tomonidan dastlab chop etilgan.

Zacks Investment Research