傳三星、SK海力士（SKHY.US）尋求升級中國工廠：要搶AI訂單，還要防長江存儲搶份額

智通財經APP獲悉，據四位知情人士透露，三星電子和SK海力士 (SKHY.US) 正在對其中國工廠進行產線升級，以生產更先進的儲存晶片，旨在抵禦來自快速成長的中國競爭對手的競爭，並滿足巨大的人工智慧 (AI) 需求。

自美國於2022年開始對部分晶片製造設備實施出口管制以來，這兩家韓國半導體巨頭在中國業務的投資規模已成為其面臨的棘手問題。

如今，這兩家公司若想在中國安裝蝕刻機等美國製造的設備，每年都必須申請美國許可。美國商務部工業與安全局還在2025年表示，不打算向這些外國晶片製造商中國工廠的技術升級和產能擴張發放許可證。

監管層面的困擾限制了他們改造工廠的能力，也導致其市場份額被長江存儲 (YMTC) 蚕食。這兩家韓國晶片製造商的高管已公開警告稱，地緣政治緊張局勢正在損害其中國業務。

三星和SK海力士在一份聲明中證實，升級工作正在進行，且是在與美方密切協商下開展的，但未透露生產計劃細節。目前也無法確定美國當局在多大程度上為三星和SK海力士計劃升級所需的設備發放了出口許可證。

據知情人士稱，這兩家公司正致力於在中國工廠製造層數超過200層的快閃NAND晶片，把產線工藝水平追平韓國本土產線。

NAND快閃屬於斷電可保留數據的儲存晶片，廣泛用於智慧手機、PC以及AI數據中心固態硬碟；單顆晶片堆疊層數越高，儲存密度越大，單位儲存成本越低。

三星瞄準286層晶片

據兩位知情人士稱，三星位於中國西北部西安的工廠約佔該公司全球NAND產量的40%，目前生產約200層的晶片。

其中一位知情人士稱，作為內部代號為“Monami”的專案的一部分，三星正在將該工廠改造成為生產286層V9 NAND晶片，目標是在今年12月實現月產5000片晶圓，隨後到2027年12月提升至40000片晶圓。

三星表示，其升級符合美國出口法規，並補充稱：“此次升級旨在滿足全球客戶（包括美國客戶）日益增長的需求。公司並未擴大產能或新建製造設施。”

三位知情人士稱，SK海力士正尋求在其位於中國東北大連的工廠轉產240層及以上的NAND產品。

一位知情人士稱，該公司目前在大連生產192層產品。

SK海力士於2021年收購英特爾 (INTC.US) NAND業務時獲得了大連工廠，該工廠仍是該業務唯一的NAND晶片製造基地。該業務現名為Solidigm，正在籌備赴美首次公開募股。

其中一位知情人士稱，該公司獲准在大連生產最高240層的晶片，並可能尋求美國的許可，在大連開展300層以上晶片的研發，這將有助於為在美國的潛在生產奠定基礎。該公司正與特朗普政府就赴美新建NAND工廠的計劃進行磋商。

美國商務部工業與安全局未直接回應關於韓國晶片製造商審批狀態的提問。該部門僅重申其2025年的聲明，即其打算為這些公司運營其中國現有工廠發放許可證申請，但不會批准產能擴張或技術升級。

長江存儲持續追趕

在三星和SK海力士糾結於對中國工廠投資多少之際，長江存儲的發展勢頭迅猛。

研究機構Omdia的數據顯示，長江存儲在今年第二季度佔據中國NAND市場38.5%的份額，高於2025年全年的28%，並超越了三星。相比之下，三星的份額已從36%下滑至33.5%，SK海力士的份額則從20%降至17%。

據另外兩位知情人士稱，長江存儲的產品線主要是160層和232層NAND晶片，但也生產少量294層晶片，並計劃製造層數超過300層的產品。

長江存儲未回應置評請求。

在中國以外，三星銷售最高286層的NAND晶片，並於今年8月發布了層數超過400層的NAND晶片原型。SK海力士銷售最高321層的NAND晶片。