Il prezzo di Solana oggi si aggira intorno a $133,42 dopo aver rotto al ribasso il cluster delle EMA a 20 e 50 giorni in una forte ondata di vendite. Questo movimento ha innescato una cascata di liquidazioni di posizioni long, eliminando le posizioni con leva accumulate durante la recente fase laterale.
I mercati dei derivati hanno subito danni significativi nelle ultime 24 ore. Secondo Coinglass, sono state liquidate posizioni long per $59,51 milioni rispetto a soli $1,42 milioni di short. Questo rapporto di 42:1 riflette il posizionamento sbilanciato che si era creato mentre i trader si aspettavano una rottura al rialzo.
L’open interest è sceso del 7,66% a $8,16 miliardi mentre il volume di scambi è raddoppiato a $13,37 miliardi. Quando l’OI cala insieme all’aumento dei volumi, è segnale di chiusure forzate piuttosto che di vendite organiche. I long con leva sono rimasti bloccati dal lato sbagliato del movimento e non hanno avuto altra scelta che uscire.
Il rapporto long/short si attesta a 0,95, indicando che il sentiment è virato verso una leggera propensione agli short. I top trader su Binance restano net long a 3,82, ma il mercato più ampio si è posizionato in modo difensivo.
I dati sui flussi degli exchange confermano che anche i possessori spot stanno uscendo. Coinglass ha registrato deflussi netti per $2,37 milioni il 19 gennaio, aumentando la pressione di vendita proveniente dalle liquidazioni dei derivati.
Quando sia i mercati spot che quelli futures vedono distribuzione contemporaneamente, il prezzo solitamente segue al ribasso. Gli acquirenti non sono intervenuti per assorbire la vendita, lasciando la domanda debole mentre SOL si avvicina a livelli di supporto chiave.
Sul grafico giornaliero, Solana ha scambiato all’interno di un pattern a cuneo discendente dal massimo di settembre vicino a $250. La struttura suggeriva una possibile risoluzione rialzista, ma questa ipotesi richiedeva il mantenimento sopra il cluster delle EMA.
La candela di oggi rompe questa configurazione. Il prezzo ha attraversato la EMA a 20 giorni a $137,42 e la EMA a 50 giorni a $137,94 in una sola sessione. Il Parabolic SAR è diventato ribassista a $148,67, confermando che il momentum di breve termine ora favorisce i venditori.
Livelli chiave ora:
- Resistenza immediata: $137,42 - $137,94 (cluster EMA 20/50)
- Resistenza principale: $148,20 (EMA 100)
- Resistenza di trend: $159,45 (EMA 200)
- Supporto attuale: $130 (trendline inferiore del cuneo)
- Target di rottura: $118 - $120
Il limite inferiore del cuneo discendente vicino a $130 rappresenta l’ultima linea di difesa per i rialzisti. Una chiusura giornaliera sotto questo livello invalida il pattern e apre la strada a un movimento misurato verso $118.
I timeframe più brevi mostrano l’intensità della vendita. Sul grafico a 30 minuti, l’RSI è crollato a 19,13, ben al di sotto della soglia di ipervenduto di 30. Letture così estreme spesso precedono rimbalzi di breve termine mentre i venditori si esauriscono.
Il MACD rimane ribassista con l’istogramma che si espande al ribasso. Il calo improvviso da $144 a $130 ha rotto il supporto orizzontale in modo netto, creando una nuova zona di resistenza che i rialzisti devono riconquistare.
Qualsiasi tentativo di rimbalzo trova una resistenza immediata a $140. Questo livello ha agito da supporto per la maggior parte della settimana scorsa prima di cedere oggi. Riconquistare i $140 con convinzione indicherebbe che gli acquirenti stanno difendendo la struttura.
La situazione richiede cautela. Le cascate di liquidazioni tendono a trovare minimi temporanei quando la leva viene eliminata, ma il danno tecnico richiede tempo per essere riparato. Un RSI ipervenduto crea potenziale di rimbalzo, ma il cluster delle EMA ora funge da resistenza.
- Scenario rialzista: Un rimbalzo dalla trendline inferiore del cuneo a $130 riconquista i $137 e segnala una vendita da esaurimento. Una chiusura sopra la EMA 50 ripristina la struttura neutrale.
- Scenario ribassista: Una chiusura giornaliera sotto i $130 rompe il supporto del cuneo e punta a $118. La perdita di $118 espone la prossima zona di domanda significativa vicino a $100.
Solana si trova al limite inferiore della sua fascia di oscillazione plurimensile. Le prossime sessioni determineranno se si tratta di una liquidazione che crea opportunità o dell’inizio di una correzione più profonda.
