米国株式市場異動：Fair Isaacが10月1日に大幅上昇、AI関連株が強含み、分析ソフトウェア分野も好調

カナダ統計局が発表した8月の商品輸出は前月比2.5％増の779億カナダドルとなり、前回の2.6％減から回復した。一方、輸入は前月比2％減の737億カナダドルとなった。貿易黒字は42億カナダドルへ拡大し、市場予想の15.5億カナダドルを大きく上回り、前回値も7.87億カナダドルに上方修正された。エネルギー製品（精製石油製品および原油）の輸出は4.7％増の190.3億カナダドル。エネルギー製品を除くと、輸出は1.8％増加した。米国による新たな50％の関税を回避するため、カナダの輸出業者は米国への出荷を前倒しした。8月の対米輸出は8.1％増加し、輸入は2.5％減少。対米貿易黒字は112億カナダドルで、19か月ぶりの高水準となった。米国によるカナダ製品への新たな関税は、約200億米ドル分の製品を対象とし、8月22日から発効した。エコノミストは、9月のデータが米国の新関税の影響をより正確に反映すると予想している。

Mizuho Investor Relationsの投資分析部門の上級ストラテジスト、Kengo Suzuki氏は、米国経済は主にAIブームによって支えられているものの、既に減速の兆しが見えていると述べました。年末までに米ドルに対する円は約153まで上昇すると予想されています。 Suzuki氏は、現在の米ドルの強さは「行き過ぎている」とし、2027年3月末までに円は米ドルに対して約150まで上昇すると見込んでいます。 米国の住宅ローン金利が7%を超えていることを踏まえ、米国経済は今後6ヶ月の間に徐々に減速し始め、これが米ドルの上昇余地を限定すると考えられます。 もし円相場が159近くまで下落した場合、円高見通しの見直しが必要となる可能性があり、200日移動平均線が位置する158.5の水準が注目されます。 日本と米国が円安阻止について共通認識を持つことは重要です。もし円が引き続き下落し、160を下回る場合、介入への期待が円売り圧力を抑制することが予想されます。

(1) 今週、複数の市場トレーダーによると、インド石油会社は入札により中東および西アフリカ産の原油300万バレルを調達し、11月にインドの複数港に納入する予定です。(2) TrafiguraはBrentスポット価格に対して1バレルあたり13〜14ドルのプレミアムでアブダビMurban原油100万バレルを販売し、納品先はVadinarです。(3) MacquarieはBrentスポット価格ほぼ同等でイラクBasra Medium原油100万バレルを販売し、納品先はChennaiです。(4) ChevronはBrentスポット価格に対して1バレルあたり18ドルのプレミアムでアンゴラNemba原油100万バレルを販売しました。

今週、複数の市場トレーダーによると、Indian Oil Corporationは入札を通じて中東および西アフリカ原油300万バレルを調達し、11月にインドの複数港へ納入する予定です。Trafigura GroupはBrentスポット価格より13〜14ドル/バレル高でAbu Dhabi Murban原油100万バレルを納入先Vadinarへ販売しました。MacquarieはBrentスポット価格とほぼ同等の価格でIraq Basra Medium原油100万バレルを納入先Chennaiへ販売しました。ChevronはBrentスポット価格より18ドル/バレル高でAngola Nemba原油100万バレルを販売しました。