В Microsoft произошли значительные изменения в отчётах: доход Azure будет раскрываться по кварталам, а слияние с бизнесом Office получит новое название «Agents and Infra».

Microsoft пошла на компромисс с многолетней критикой со стороны Уолл-стрит, объявив, что начнет раскрывать точные квартальные доходы от облачного бизнеса Azure, а также одновременно представила крупнейшую с 2015 года реструктуризацию архитектуры своей финансовой отчетности.

Руководитель по связям с инвесторами Microsoft, Jonathan Neilson, заявил: «Учитывая нынешний масштаб и размах Azure, сейчас кажется подходящим моментом для внедрения более высокого уровня прозрачности».

В документах, поданных Microsoft в среду после закрытия торгов на американском рынке, указано, что доход Azure за последний финансовый квартал достиг 29,4 миллиарда долларов. Также были раскрыты квартальные данные за последние два года, что свидетельствует о стабильном расширении.

Ожидается, что повышение прозрачности предоставит инвесторам более четкие ориентиры для оценки коммерческого прогресса Microsoft в сфере искусственного интеллекта. Azure уже рассматривается рынком как важный индикатор AI-бизнеса Microsoft, и ранее аналитики долгое время не могли точно его оценить из-за нехватки информации.

В среду акции Microsoft закрылись с понижением на 0,84%, а после закрытия торгов выросли на 0,32%.

Борьба за прозрачность: многолетние требования Уолл-стрит

Долгое время Microsoft раскрывала только годовой темп роста Azure, но не абсолютные значения дохода, что вызывало постоянное недовольство инвесторов и аналитиков. Такой подход затруднял внешнюю оценку реальной доли Azure в общем бизнесе Microsoft и не позволял осуществлять горизонтальное сравнение с конкурентами.

Еще в 2015 году бывший CEO Microsoft и крупный акционер компании Steve Ballmer публично призывал руководство к большей прозрачности в отчетности по облачному бизнесу. «Это ключевой показатель, — тогда отметил Ballmer в интервью Bloomberg, — если они называют облачные вычисления основой компании, должны раскрывать реальные показатели».

По заявлению Microsoft, продажи Azure в завершившемся в июне финансовом году превысили 100 миллиардов долларов, что примерно на 33% больше по сравнению с 75 миллиардами долларов годом ранее и составляет около 30% от общего дохода компании.

Реструктуризация отчетности: отражение стратегического фокуса на AI

Вместе с раскрытием информации по Azure Microsoft представила и самую масштабную с 2015 года перестройку сводных отчетных сегментов.

Согласно новой архитектуре, текущий сегмент «Intelligent Cloud» (включающий Azure и серверные решения) и сегмент «Productivity and Business Processes» (включающий Microsoft 365 и другие продукты бывшего пакета Office) будут объединены в единый сегмент под названием "Agents and Infra" (Интеллектуальные агенты и инфраструктура).

Бывший сегмент «More Personal Computing» (Windows, поисковая реклама и Xbox) теперь будет называться «Devices and Consumers».

Кроме того, большая часть роста бизнеса LinkedIn будет зачислена к доходам от Bing и других рекламных сервисов. Новая структура вступит в силу с первого квартала текущего финансового года Microsoft (осенью этого года).

CEO Microsoft Сатья Наделла в записке по итогам изменений отметил, что развитие искусственного интеллекта «изменяет то, какие продукты мы создаем и как мы работаем; это стирает границы между нашими продуктами и перестраивает нашу бизнес-модель».

Новая система именования сегментов отражает стратегию Microsoft, согласно которой AI-агенты становятся основным двигателем роста на следующем этапе развития.